2014年硫磺整體供需量將達到平衡和少量過剩,其價格下跌有望在年底出現。而產能過剩對市場的影響將在2015年集中體現。去年以來,硫磺作為原料價格持續上漲給價格持續下跌的磷肥行業帶來了較大的壓力。這種局面將有所改觀。2013年全球硫磺年貿易量約3000萬噸,中國占1000萬-1100萬噸,是主要的消費國。2013年下半年以來,在中國磷肥企業的集中采購和主要供應國運輸不及時等問題的影響下,國際硫磺價格一路上漲。硫磺價格的大幅上漲給國內磷銨生產企業帶來較大的成本壓力。日前,由中國硫酸工業協會和中國磷肥工業協會主辦的2014硫與化肥市場研討會在北京召開,來自國內外權威機構專家、大型硫磷生產商、原料供應商等百余人就2014年全球化肥供需情況、中國農業相關改革政策解讀、全球硫資源概況、硫磺及硫酸市場走勢對國內外磷肥企業影響等問題展開討論,為生產和貿易企業未來的發展決策提供了參考。
中國硫酸工業協會副理事長武雪梅:
硫酸長期供過于求
中國硫酸市場格局由兩部分組成,一是與化肥、化工裝置配套的自用酸,二是在市場中流通的商品酸。據統計,2013年與化肥、化工裝置配套的硫酸產量約6097萬噸,占硫酸總產量的70.5%。與化肥配套生產的硫酸約4142萬噸,占硫酸總產量的48%。其中,硫磺制酸的69%、硫礦制酸的60%、冶煉煙氣制酸的3.6%、其他原料制酸的67%是與化肥配套的。與化工配套生產的硫酸約1195萬噸,約占硫酸總量的22%。
近十年來,隨著中國有色金屬工業的發展,冶煉煙氣制酸產量迅速增長,2013年中國冶煉酸產量2470萬噸,同比增長5.0%,占總產量29%。2003~2013年中國冶煉酸產量年均遞增12.6%。“十二五”期間有一批大中型有色冶煉制酸裝置建成投產,加上與化肥化工配套的裝置,到2015年,中國硫酸產能將達到1.2億噸,產能過剩將超過30%。
國際肥料協會生產與國際貿易高級主任Michelprud’homme:
今年化肥銷量將增長2.2%
在世界經濟逐步恢復的帶動下,2014年全球化肥銷售總體將呈現樂觀狀態,預計2014年化肥需求增長點為2%,其中磷肥增長點為1.8%。2015年總體增長點為2.7%,其中磷養分肥料增長率也將達到2.7%。屆時肥料需求總量將達到18400萬噸。
2014年肥料需求的增長點將主要集中在南美的巴西及其周邊。全球5大主要用肥地區化肥消耗量占總需求量的85%,排在前三名的東亞、南亞和北美地區占總量的70%。中國做為東亞地區主要需求國,2014年總體化肥需求量將保持平穩。在南亞,印度的需求有所反彈。北美和西歐作為另外兩個重要地區,近年來肥料需求一直保持平穩。因此2014年影響需求增長的關鍵點仍將在巴西地區。
在貿易銷售方面,2014年中國和摩洛哥的磷肥供應量將繼續顯著增長。拉丁美洲,南非和東南亞地區磷養分短缺加劇,南亞、大洋洲、非洲和歐洲的二銨進口保持增長。2014年全球二銨貿易或將增至1500萬噸,漲幅達到10%~13%。尿素和氯化鉀的貿易量也將有所增長。預計全球氮肥貿易量將增至4600萬噸,漲幅為2%~3%。氯化鉀方面,加拿大,東歐和中亞的產能擴展,拉丁美洲、南非和東亞進口量預計有所增加,2014年鉀肥貿易量預計達4300萬~4400萬噸,漲幅為4%~5%。
英國CRU國際有限公司高級分析師趙磊
硫磺過剩開始顯現
未來五年,硫磺市場供求平衡將穩定,產能過剩的影響將從2015年開始顯現。從中東地區2007~2013年供應預測的走勢來看,因為一些新建煉廠計劃被推遲,導致過剩出現也向后延遲。例如在中東地區,沙特和阿聯酋的硫磺新增產能預計將比原計劃延遲一年完成。土庫曼斯坦、阿聯酋和哈薩克斯坦仍將是硫磺產量的主要增長國。2013~2014年度,受含硫天然氣產能下降的影響,加拿大硫磺產量將有所下滑。中國的硫磺產能正在逐步提高,預計將在未來超過沙特,有可能由硫磺進口國轉向出口國。但是從可持續性發展和穩定供應來看,中國還應該保持一定的硫磺進口量。
在需求層面,受東亞、前俄羅斯和非洲等地來自化肥領域的需求影響,2011年后硫磺需求保持正常增長。對中國市場而言,對印度磷肥出口的增加是國內硫磺需求增長的主要因素。2014年印度化肥補貼政策和盧比貶值將影響對進口化肥的支付能力。如果像2013年一樣,中國出口窗口期開始時國際價格下滑,印度采購減少,這將對中國磷企收益造成影響。而磷肥的低迷也會導致硫磺購買能力的降低。目前來看,2014年全球硫磺的需求在2013年基礎上將繼續有提高。中國買家離開市場后,國際價格將出現下跌;中國采購硫磺價格就會頻繁激烈波動。隨著供應增多,硫磺價格下滑預計將在下半年顯現,但不會猛跌。
Oxbow北京代表處首席代表彭波
硫磺貿易正在調整
自90年代末以來,中國硫磺進口模式出現一系列變化。在1998年到2007年期間,硫磺采購以長期合同為主,價格每季度或半年一議,采購貨源以美國和加拿大為主,中東為輔,獨聯體地區貨源較稀少,國內的產量較低,價格波動幅度較窄。在2005年至2008年中,美國、加拿大和中東的供應量勢均力敵,來自獨聯體地區的供應量有所增加,但仍為輔助貨源,國產硫磺依舊稀少。這期間,硫磺貿易進入長期合同與現貨交易并行階段。2008年以后,生產企業及經銷商更多地采購現貨及準現貨,以最大限度地規避市場風險。主要原因是2008年硫磺價格達到高位后快速大幅下跌,給很多原料的采購和經營的企業帶來了難以忘卻的傷害。2009年至2011年,大型生產企業采購仍然以外盤采購為主導,人民幣采購相對較少。2011年下半年至今,國內生產企業越來越多地采用人民幣現貨采購,究其原因,仍是規避風險。新的市場形態,促進了投機商、貿易商甚至國外供應商的深度介入,生產企業,投機商和傳統經銷商的角色都在發生變化。大家都有可能成為中間商,包括生產企業在內,局面更加復雜,變化也更加豐富。
硫磺價格頻繁和劇烈的波動也給國內磷銨生產企業帶來了極大的挑戰。因此,建議企業采用多元化、長短期組合的采購模式,均衡成本控制。
云天化國際市場信息部部長周清毅
磷肥走勢謹慎樂觀
2013年巴西旺盛的需求沒能拯救全球磷肥。印度做為主要需求國之一,受國內過高的二銨庫存、盧比貶值和磷肥補貼政策下降等因素影響,2013年磷肥需求受到了嚴重抑制。
這也導致全球磷肥進入低迷。今年,在巴西、美國和歐洲帶動下,全球磷肥需求有所復蘇,但由于南亞的需求還未恢復,復蘇的持續性還有待觀察。
2013年世界磷肥貿易格局繼續發生調整,總體磷肥貿易量降低,其中二銨的貿易量持續下滑,一銨貿易量小幅增加,重鈣貿易量維持穩定。中國磷肥貿易量占國際市場總貿易量的22.3%,其中二銨貿易量占比持續增加,2013年達到30.2%,對全球磷肥市場有重要的影響作用。未來幾年中國磷肥出口將繼續保持以二銨出口為主,一銨和重鈣為輔,氮磷二元肥為調劑的格局。
當前中國正處于國內春耕備肥期間,受成本上升和國際市場向好的影響,國內磷肥市場開始回暖,價格有所上升。但受制于嚴重的供大于求,國內磷肥市場的復蘇遠不及國際市場,國際價格與國內形成非對稱影響關系,即如果國際價格低迷,則國內價格也會低迷,如果國際價格拉升,但國內價格變化并不明顯。長期來看,國內磷肥需求量也面臨進一步降低,國內供需比將進一步惡化,如果國際磷肥市場價格持續攀高,國內企業則會擴大出口實現更好的利潤回報。中國磷肥貿易量占國際份額進一步提升,容易形成價格競爭,則不排除國際磷肥市場價格也會很快被中國出口拉低。
中國硫酸工業協會廖康程
硫磺供應仍不穩定
2013年中國國產硫磺526萬噸,同比增長1.2%。進口硫磺1055萬噸,同比下降5.8%,2013年國內硫磺自給率為33%。中國進口硫磺主要來自西亞、前蘇聯地區、東亞和北美,其中從西亞進口占到48%。近年來俄羅斯和加拿大的硫磺出口量連續下降。2013年,在外部局勢較為穩定的情況下,中東地區硫磺新增產能投產推遲,其硫磺供應的穩定性存疑,而受運輸條件影響,來自哈薩克斯坦的硫磺供應也并不穩定。(慧聰化工網)
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